大數(shù)據(jù)引領(lǐng)時(shí)代變革 七領(lǐng)域分享高成長(zhǎng)盛宴

馬云曾說，大家還沒搞清PC時(shí)代的時(shí)候，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)來了，還沒搞清移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的時(shí)候，大數(shù)據(jù)時(shí)代來了。對(duì)此，業(yè)內(nèi)人士普遍認(rèn)為，“大數(shù)據(jù)”將是未來投資的金礦。

近期，大數(shù)據(jù)概念正在風(fēng)靡全球，從華爾街到國(guó)內(nèi)資本市場(chǎng)，大數(shù)據(jù)概念股持續(xù)走強(qiáng)。5月17日，可視化數(shù)據(jù)分析軟件供應(yīng)商Tableau 及大數(shù)據(jù)營(yíng)銷公司Marketo一登陸美股市場(chǎng)，便引來瘋狂的買盤。截至當(dāng)日收盤，Marketo的股價(jià)飆升77.69%，Tableau的股價(jià)也暴漲 63.71%。美股對(duì)“大數(shù)據(jù)”概念的瘋狂熱炒很快傳播到了A股市場(chǎng)。今年以來至今，大數(shù)據(jù)概念股逆市上揚(yáng)，累計(jì)漲幅達(dá)47.8%。根據(jù)細(xì)分行業(yè)分類， “大數(shù)據(jù)”主要涉及七大領(lǐng)域，包括數(shù)據(jù)處理和分析環(huán)節(jié)以及綜合處理、語音識(shí)別、視頻識(shí)別、商業(yè)智能軟件、數(shù)據(jù)中心建設(shè)與維護(hù)、IT咨詢和方案實(shí)施、信息安全等。本版今日特對(duì)以上七大領(lǐng)域的相關(guān)個(gè)股進(jìn)行深入分析，以饗讀者。

數(shù)據(jù)處理

大數(shù)據(jù)開啟了一次重大的時(shí)代轉(zhuǎn)型。麥肯錫在《大數(shù)據(jù)時(shí)代到來》報(bào)告中指出，大數(shù)據(jù)現(xiàn)在已經(jīng)進(jìn)入全球經(jīng)濟(jì)的各個(gè)領(lǐng)域，就像其他的生產(chǎn)必備要素一樣，許多現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)活動(dòng)離開了它根本不能發(fā)生，大數(shù)據(jù)將帶來一波生產(chǎn)率增長(zhǎng)和消費(fèi)者盈余浪潮。

5月17日大數(shù)據(jù)和云計(jì)算服務(wù)商Tableau Software 登陸紐交所，上市首日較發(fā)行價(jià)上漲63.71%。

“大數(shù)據(jù)”涉及的七大領(lǐng)域之一數(shù)據(jù)處理、分析環(huán)節(jié)和綜合處理，與其相關(guān)的國(guó)內(nèi)A股上市公司拓爾思和美亞柏科，近期表現(xiàn)搶眼。

近期，拓爾思表現(xiàn)出色逆市上漲。目前，該股最新收盤價(jià)為20.08元，最新動(dòng)態(tài)市盈率為55.3倍。在6月份整個(gè)A股市場(chǎng)持續(xù)下跌中，拓爾思累計(jì)漲幅達(dá)11.56%。而該股在5月份更是表現(xiàn)突出，強(qiáng)勢(shì)上漲，5月份以來至今累計(jì)漲幅高達(dá)61.67%。

據(jù)悉，拓爾思是中國(guó)大數(shù)據(jù)分析處理領(lǐng)域的領(lǐng)導(dǎo)廠商之一，公司致力于網(wǎng)絡(luò)公開數(shù)據(jù)、企業(yè)內(nèi)部數(shù)據(jù)的聚合、分析和挖掘，為政府、大型企業(yè)甚至個(gè)人提供定制的、個(gè)性化的、精準(zhǔn)的信息聚合服務(wù)。

該領(lǐng)域中另外一家公司是美亞柏科。該股雖然沒有拓爾思表現(xiàn)出色，但走勢(shì)依然強(qiáng)于大盤，穩(wěn)步上漲。5月份以來至今，美亞柏科累計(jì)漲幅達(dá)29.9%。目前，該股最新收盤價(jià)為15.62元，最新動(dòng)態(tài)市盈率為47倍。

從公司業(yè)績(jī)來看，一季度公司營(yíng)業(yè)收入同比增加30.90%，主要是由于公司持續(xù)加大市場(chǎng)拓展力度，促進(jìn)營(yíng)業(yè)收入增加所致;營(yíng)業(yè)利潤(rùn)較去年同期下降，主要是由于報(bào)告期公司費(fèi)用較去年同期增加及毛利率有所下降所致。

對(duì)于該股未來的發(fā)展，國(guó)聯(lián)證券認(rèn)為，公司作為電子數(shù)據(jù)取證行業(yè)的龍頭，看好長(zhǎng)期發(fā)展前景，但是由于行業(yè)的季節(jié)性很強(qiáng)，很多訂單要到下半年甚至四季度才能確認(rèn)，因此半年報(bào)很可能表現(xiàn)一般，另外7月8日有775萬股股權(quán)激勵(lì)限售股解禁，其中40%可立即流通，短期有一定壓力，很可能會(huì)繼續(xù)調(diào)整一段時(shí)間，但這也會(huì)提供更好的投資機(jī)會(huì)和安全邊際。預(yù)計(jì)2013年至2015年每股收益分別為0.46元、0.62元、0.83元，維持“推薦”評(píng)級(jí)。

語音識(shí)別

由于大數(shù)據(jù)市場(chǎng)前景廣闊，A股市場(chǎng)上相關(guān)概念股也受到了資金的強(qiáng)烈追捧。與此同時(shí)，在美國(guó)股市上市的自然語言語音辨識(shí)領(lǐng)導(dǎo)廠商N(yùn)uance Communications，其股價(jià)在近期也不斷上漲，表現(xiàn)出眾。

對(duì)此，開源證券認(rèn)為，目前資本市場(chǎng)中大數(shù)據(jù)概念股的上漲也是當(dāng)前經(jīng)濟(jì)調(diào)整轉(zhuǎn)型下的必然結(jié)果。傳統(tǒng)行業(yè)受產(chǎn)能過剩等因素影響，其未來不可能有太大的發(fā)展，而高科技等新興產(chǎn)業(yè)將是未來的主角。大數(shù)據(jù)會(huì)隨著互聯(lián)網(wǎng)的快速發(fā)展而逐漸成熟起來。

從市場(chǎng)表現(xiàn)來看，自5月份爆發(fā)大數(shù)據(jù)概念行情以來，科大訊飛、華平股份、大華股份、國(guó)騰電子和中威電子，漲幅分別為28.8%、15.2%、8.13%、7.1%和2.63%，這5只個(gè)股均跑贏同期大盤，且實(shí)現(xiàn)上漲。

從年內(nèi)漲幅來看，大華股份漲幅居首高達(dá)74.4%，隨后依次是華平股份、科大訊飛、國(guó)騰電子和中威電子，漲幅分別為61.4%、59.2%、25.5%和15.6%。

華平股份是軟件網(wǎng)絡(luò)視頻通信市場(chǎng)龍頭。公司是全球領(lǐng)先的視頻通信綜合解決方案提供商，其產(chǎn)品具有占帶寬小、多網(wǎng)絡(luò)運(yùn)行、多功能應(yīng)用的技術(shù)優(yōu)勢(shì)。國(guó)金證券 (11.57,0.00,0.00%)認(rèn)為，公司目前在為一些客戶提供直接在個(gè)人計(jì)算機(jī)上開視頻會(huì)議的產(chǎn)品，不需要集體去會(huì)議室。在企業(yè)級(jí)客戶的每個(gè)終端上安裝公司的軟件產(chǎn)品，按照每月收錢的模式來盈利。這種盈利模式具有很好的持續(xù)性和客戶粘性。維持“買入”評(píng)級(jí)。

另外，值得關(guān)注公司是科大訊飛，公司預(yù)計(jì)2013年1月份至6月份凈利潤(rùn)為7594.24萬元至8762.58萬元，同比增長(zhǎng)30%至50%，上年同期為5842萬元;業(yè)績(jī)變動(dòng)的原因是公司各項(xiàng)業(yè)務(wù)持續(xù)穩(wěn)步發(fā)展。

對(duì)于該股的投資，華創(chuàng)證券認(rèn)為，今年公司三大戰(zhàn)略方向中移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)主要看用戶數(shù)，教育評(píng)測(cè)看營(yíng)業(yè)收入，語音安全看政府部門補(bǔ)貼和產(chǎn)品化進(jìn)度。公司業(yè)績(jī)將在運(yùn)營(yíng)商、教育等業(yè)務(wù)帶動(dòng)下實(shí)現(xiàn)快速增長(zhǎng)從而推動(dòng)市值不斷增長(zhǎng)，維持“強(qiáng)推”評(píng)級(jí)。

視頻識(shí)別

行業(yè)高景氣度仍將維持

在經(jīng)歷“數(shù)字化”、“高清化”階段之后，視頻識(shí)別行業(yè)目前已經(jīng)正式步入了“網(wǎng)絡(luò)化”階段，而在大數(shù)據(jù)時(shí)代背景下，距離“智能化”